Wat is liquiditeit? Liquiditeitsratio: balansformule

2024 Auteur: Howard Calhoun | [email protected]. Laatst gewijzigd: 2023-12-17 10:36

De moderne marktomstandigheden van de economie zijn specifiek en worden gekenmerkt door de impact van de crisis op de activiteiten van bedrijven. Elke ondernemer en zakenman wil alleen zaken doen met bedrijven die op tijd aan hun verplichtingen kunnen voldoen. Daarom het antwoord op de vraag: "Wat is liquiditeit?" is nogal aanzienlijk. In dit opzicht is het noodzakelijk om de belangrijkste parameters die de financiële toestand van het bedrijf kenmerken, duidelijk te begrijpen. Overweeg het concept van liquiditeit: wat is het in eenvoudigere zin, wat zijn de soorten en welke indicatoren worden gebruikt om het te beoordelen.

De onderzochte definitie geeft de mogelijkheid aan om een actief snel te verkopen (tegen een prijs die zo dicht mogelijk bij de marktprijs ligt). Er is nog een andere betekenis: het vermogen om gemakkelijk in een geldvoorraad te veranderen. Tijdens het onderzoek naar de toestand van de financiële sector van het bedrijf wordt het concept van de huidige en absolute liquiditeitsratio genoemd.

Liquiditeitsconcept

Dus wat is liquiditeit? Dit probleem is vandaag de dag erg actueel.

Liquiditeit is een speciale term die de waarde van financiële activa kenmerkt. Ze laat zienhet vermogen van activa om tegen marktprijzen te worden verkocht. Dat wil zeggen, liquide waarde betekent dat wat wordt omgezet in geldbedragen.

Vertegenwoordigers van verschillende industrieën schatten de normen van deze indicator verschillend in, op basis van het overwicht van bepaalde activa, de mate van hun waarde op de markt op dit moment. De activaliquiditeitsindicator kan het veiligheidsniveau aangeven in geval van een marktcrisis.

Met het bestudeerde concept kunt u de financiële positie van het bedrijf het meest nauwkeurig bepalen, evenals de solvabiliteit van de organisatie.

Het geeft crediteuren en investeerders een idee van waar het bedrijf staat wat betreft het kunnen terugbetalen van zijn schulden.

De betekenis van het begrip liquiditeit

De indicator is erg belangrijk voor investeerders en tegenpartijen. De omvang van het risico en de winstgevendheid hangt namelijk af van de liquiditeit van de activa. En de kwaliteit van een beleggingsportefeuille wordt bepaald door de tactiek en strategie van investeringen, om nog maar te zwijgen van financiële stabiliteit.

Doel van analyse

Het doel van de analyse, bij het onderzoeken van de vraag wat liquiditeit is, is om het vermogen van een bedrijf te beoordelen om zijn kortetermijnverplichtingen na te komen via bestaande vlottende activa op een bepaald tijdstip en met specifieke bedragen.

Het bestudeerde concept is de centrale indicator van de analyse van de financiële toestand van de organisatie. Het gaat uit van het vermogen van de onderneming om haar schulden op tijd te betalen en beoordeelt de mate van faillissement van de onderneming. Liquiditeitsanalyseis een beslissend moment bij het voorspellen van de activiteiten van het bedrijf.

Balansactiva naar mate van liquiditeit

Het vermogen van werkkapitaal om in korte tijd in contanten om te zetten, verzekert de solvabiliteit van het bedrijf in het heden en de toekomst.

De liquiditeit van de balans weerspiegelt de verhouding tussen bestaande activa en kortlopende verplichtingen, of beter gezegd bepa alt het vermogen om schulden binnen een bepaalde periode af te betalen voor het geld dat zal worden ontvangen uit de verkoop van bestaand onroerend goed.

Hiervoor worden 4 groepen activa gebruikt en toegewezen:

A1 - kan zo snel mogelijk worden verkocht (hoge liquiditeit);

A2 - verkocht tot 12 maanden;

A3 - resterende vlottende activa;

A4 – Verkocht voor een zeer lange tijd.

Tegelijkertijd worden de passiva gegroepeerd volgens hun looptijd:

P1 - dringende verplichtingen aan schuldeisers, werknemers, de staatsbegroting, enz. die snelle betaling vereisen;

P2 - krediet en geleende middelen tot 1 jaar;

P3 - krediet en geleende middelen voor meer dan 1 jaar;

P4 - eigen vermogen (permanent).

Een bedrijf is liquide wanneer de eerste drie groepen activa belangrijker zijn dan de eerste drie groepen passiva, en de laatste - vice versa.

Verschillende liquiditeitsratio's en balansformules worden gebruikt als instrumenten om de liquiditeit te bepalen. Ze worden berekend op basis van gegevensgepresenteerd in de jaarrekening, met behulp van speciale formules. Liquiditeitsratio's bieden een mogelijkheid om te begrijpen of een bedrijf in staat zal zijn om zijn bestaande schuld te betalen zonder fondsen van derden aan te trekken, en om de toekomstige financiële positie te voorspellen.

Laten we deze coëfficiënten in meer detail bekijken.

Dekkingsratio (of totale huidige liquiditeit)

De liquiditeitsratio (balansformule) toont het vermogen van het bedrijf om schulden terug te betalen die in de nabije toekomst moeten worden afgesloten. Dit is de meest voorkomende liquiditeitsberekeningsoptie. De eerste informatie wordt uit het saldo gehaald:

Kp=OA / TO, waarbij Кп de huidige coëfficiëntwaarde is;

OA - vlottende activa;

TO - kortlopende schulden.

Het is ook mogelijk om de indicator te berekenen met behulp van de eerder aangegeven groeperingen:

Kp=(A1 + A2 + A3) / (P1 + P2).

De toegestane waarde wordt bepaald door de norm van 1,5 tot 2,5. Als de waarde van de indicator kleiner is dan 1. Het bedrijf kan zijn verplichtingen niet consistent nakomen. Een getal groter dan 3 duidt echter op een onredelijk gebruik van beschikbare middelen.

Quick Ratio

Het weerspiegelt het feitelijke vermogen van het bedrijf om schulden te betalen zonder gebruik te maken van zijn reserves, bijvoorbeeld in het geval van problemen met de verkoop van producten. De berekening wordt uitgevoerd volgens de formule:

Kb=(TA - 3) / TO, waar Kb de snelle verhouding is;

TA - vlottende activa;

З - aandelen;

TO - kortlopende schulden.

Of:

KB=(A1 + A2) / (P1 + P2).

Indicator moet groter zijn dan 1.

Absolute liquiditeitsratio

Dit is de verhouding tussen contante en niet-contante fondsen die de organisatie momenteel heeft en haar dringende schulden. In de praktijk werd deze indicator niet gebruikt, aangezien het gebruikelijk is om het grootste deel van het geld in het productieproces te investeren. Bovendien worden bij het opstellen van leenovereenkomsten aflossingsvoorwaarden gegeven. Om een banklening te berekenen, kan het echter nodig zijn om deze te bepalen met behulp van de formule:

Cal=A1 / (P1 + P2).

In de nationale economie is de norm de waarde van deze coëfficiënt gelijk aan 0, 2.

Soorten liquiditeit

Laten we eens kijken naar de belangrijkste soorten liquiditeit in relatie tot verschillende opties.

• Marktliquiditeit. Het is de bedoeling dat de beschreven indicator van de markt wordt beïnvloed door het verschil tussen de vraagprijs en de vraag, het aantal goederen dat bij transacties is betrokken en de stabiliteit bij het maken van aan- en verkooptransacties. De indicator wordt uitgebreid geëvalueerd, aangezien schommelingen in een individueel marktkenmerk weinig effect hebben op de zelfvoorziening.
• Bankliquiditeit. Bij het verstrekken van een lening neemt het bedrag aan contant geld dat op de bank wordt geplaatst af. Met een toename van het volume van de verstrekte leningen, neemt de kans op wanbetaling toe, waardoor de liquiditeit van de bank als laag wordt ingeschat. Om deze te vergroten zonder de core business te schaden, vormt de bank reserves. BIJin moeilijke situaties hebben bankorganisaties de mogelijkheid om een lening van de Centrale Bank te ontvangen en hun prestaties te verbeteren.
• De liquiditeit van het bedrijf. Hier hebben we het over het vermogen van het bedrijf om aansprakelijk te zijn voor verplichtingen door activa waarover het beschikt te verkopen, evenals door geld van buitenaf aan te trekken (leningen).

Solvabiliteit en liquiditeit

Solvabiliteit houdt in dat het bedrijf voldoende geldmiddelen of kasequivalenten heeft om vorderingen onmiddellijk te betalen.

Wat is liquiditeit? Dit is het vermogen van de onderneming om schulden binnen een bepaalde tijd af te dekken, wat bepalend is voor de verwachte staat van betalingen. Het is onlosmakelijk verbonden met het concept van winstgevendheid - winstgevendheid, waarvan het verstrekken zelfs met een lage liquiditeit mogelijk is. Omgekeerd kan een bedrijf met een hoge liquiditeit met een laag rendement in de nabije toekomst failliet gaan.

De concepten liquiditeit en solvabiliteit zijn dus nauw met elkaar verbonden, maar tegelijkertijd verschillen ze ook van elkaar.

Fortificatieroute

De belangrijkste manieren om de liquiditeit van het bedrijf te vergroten zijn:

• verhoging van het eigen vermogen;
• verkoop van een deel van de vaste activa;
• afname overtollige reserves;
• lange termijn financieringsmogelijkheid.

Om de solvabiliteit van het bedrijf te versterken is het volgende nodig:

• verbetering van het beheer van debiteuren en crediteuren van de onderneming;
• verhoging liquiditeitssaldo;
• optimalisatie van processen voor de regulering van crediteurenadministratie houdt in de eerste plaats verband met de beheersing van de omzet van fondsen in schikkingen: de versnelling ervan is een positieve trend in de economische activiteit van de onderneming.

Omzetversnelling kan worden bereikt door potentiële kopers te screenen, betalingstermijnen te definiëren, de timing van vorderingen te beheersen en debiteuren te beïnvloeden.

Optimalisatie van crediteurenbeheerprocessen omvat:

• de juiste keuze van de vorm van schuld (bank of commercieel) om rentebetalingen en de kosten van het verwerven van materiële activa te minimaliseren;
• het creëren van de meest geschikte vorm van een banklening en de looptijd ervan;
• voorkomen van het ontstaan van achterstanden die gepaard gaan met extra kosten (boetes, boetes).

Vertraging bij het ontvangen van informatie over het bedrag van de schuld leidt ertoe dat het bedrijf ofwel zonder het benodigde werkkapitaal komt te zitten, of niet in staat zal zijn om het geldbedrag correct te plannen voor aanstaande betalingen.

Conclusie

Liquiditeit is een belangrijke factor in de economische activiteit van het bedrijf, die een belangrijke rol speelt voor beleggers die hun geld zo efficiënt mogelijk willen beleggen. Maar zelfs mensen die verre van zaken zijn, moeten de basisbetekenissen van dit concept begrijpen om:vertrouw op de beleggingen van bewezen zeer liquide bedrijven. Liquiditeitsanalyse is een maatstaf voor het financiële vermogen van een bedrijf om zijn schulden aan crediteuren te betalen, dus zijn analyse en onderzoek zijn een zeer belangrijke stap bij het beoordelen van de financiële positie van het bedrijf.