Russische staatsbanken als garantie voor de stabiele economie van het land

2024 Auteur: Howard Calhoun | [email protected]. Laatst gewijzigd: 2023-12-17 10:36

Het Russische banksysteem is heterogeen: er zijn grote en kleine spelers, evenals instellingen waarin de belangrijkste indicator varieert - het aandeel van de staat. Wat zijn de specifieke kenmerken van het werk van kredietinstellingen, waar het heersende volume aan activa toebehoort aan de autoriteiten?

Wat is een staatsbank?

Kredietinstellingen die eigendom zijn (op basis van meerderheidsbelang) en worden beheerd door de autoriteiten, zijn staatsbanken. De belangrijkste functie van dergelijke organisaties is het verstrekken van leningen aan bedrijfsentiteiten die vanuit nationaal beleid van belang zijn, evenals daaraan gerelateerde investerings- en afwikkelingsoperaties. In de regel bedienen Russische staatsbanken belangrijke, strategisch belangrijke sectoren van de economie die van invloed zijn op de positie van het land in de internationale zakenarena en waarmee kredietinstellingen met particulier kapitaal moeilijk kunnen samenwerken.

De overheid, die haar eigen financiële instellingen bezit, handelt buitenlandse handel, reguleert de belangrijkste binnenlandse industrieën(zoals bijvoorbeeld landbouw), voert beleid in de regio's van het land, beheert investeringen in nationale projecten. Er zijn dus een aantal duidelijke criteria om te bepalen welke banken staatseigendom zijn. In Rusland spelen dergelijke instellingen een sleutelrol in het nationale financiële beleid.

Centrale banken. Wie is de eigenaar van de Centrale Bank van Rusland?

De Centrale Bank (Bank of Russia) is een ondersoort van de staatskredietinstelling. De functies zijn macro-economische regulering van de nationale economie, controle over het werk van financiële organisaties met particulier kapitaal, deelname aan internationale monetaire processen en hulp bij de uitvoering van de strategische ontwikkelingsprogramma's van het land. De Centrale Bank beheert de strategische goud- en deviezenreserves van de staat. De juridische status van de Centrale Bank van Rusland is volgens deskundigen zeer dubbelzinnig. Enerzijds is het maatschappelijk kapitaal van de Centrale Bank van ons land eigendom van de federatie.

Tegelijkertijd is de instelling verantwoordelijk voor de verplichtingen van de staat (maar niet omgekeerd), opereert ze ten koste van haar eigen inkomen. Het blijkt dat vanuit het oogpunt van de wet, de Centrale Bank van Rusland onafhankelijk is van de regering van het land. Het zou niet helemaal juist zijn om te beweren dat de Bank of Russia een openbare autoriteit is. Als men dit standpunt aanhangt, heeft de staat verre van absolute bevoegdheden om de activa van de Centrale Bank in de vorm van goud en deviezenreserves te gebruiken. En als de regering bijvoorbeeld dergelijke intenties uitspreekt, heeft de Centrale Bank het recht om een beroep te doen op internationale rechtbanken.

CB: activa in het buitenland

De Centrale Bank is eigenaar van de zogenaamde Russische buitenlandse banken - kredietinstellingen die in het buitenland actief zijn. Daaronder bevinden zich de Moscow People's Bank (gevestigd in Londen), Ost-West Handelsbank (Frankfurt am Main), Eurobank (Parijs). Zo zijn er Russische banken met staatsdeelname in de meest ontwikkelde landen van Europa.

De rol van dit soort financiële organisaties is het verbeteren van het mechanisme van afwikkeling en krediettransacties met buitenlandse entiteiten. Roszagranbanken zijn in staat investeringen aan te trekken voor de behoeften van de staat, wat de economie van het land ten goede komt. In de regel is de winstgevendheid van dergelijke instellingen (en het bedrag aan belastingbetalingen aan de begroting) hoger dan die van commerciële banken.

De grootste staatsbanken van het land

Sberbank of Russia (SB RF) is de grootste staatskredietinstelling in termen van activa. Ongeveer 60% van de aandelen van deze financiële organisatie zijn eigendom van de autoriteiten, 40% - in openbare omloop. Deze staatsbank van Rusland werd opgericht tijdens het Sovjettijdperk, maar het percentage privébezit is een van de hoogste op de markt.

De activa van Rosselkhozbank zijn bijvoorbeeld 100% eigendom van het Federal Property Management Agency (een van de belangrijkste autoriteiten in de structuur van bankactiva). Een ander voorbeeld van een grote kredietstaatorganisatie is VTB Bank. Het Federal Property Management Agency bezit iets meer dan 75% van de aandelen van deze instelling. Een behoorlijk groot deel dat toebehoort aan de overheid,is ook aanwezig in Gazprombank.

Speciale status van Vnesheconombank

Vnesheconombank (VEB) is een kredietinstelling die een specifieke positie inneemt in het bankwezen van ons land. Het is een feit dat het zijn activiteiten zonder vergunning uitoefent en niet onder toezicht staat, terwijl andere staatsbanken in Rusland met deze verschijnselen te maken hebben. De Vnesheconombank is meer dan 90 jaar oud en juridisch gezien een staatsbedrijf. In de praktijk van deze instelling zijn schuldverplichtingen acceptabel. Opties voor interactie tussen Vnesheconombank en een andere staatskredietinstelling - Roseximbank (opgericht om export te ondersteunen) worden overwogen. Als dat lukt, hebben de autoriteiten een instrument om de buitenlandse handel te ondersteunen door middel van gedeeltelijke garanties. Volgens sommige experts kunnen oude schulden van de VEB echter een obstakel gaan vormen voor dit soort werk.

Experts: staatsbanken moeten meerdere niveaus hebben

Specialisten van de bankmarkt merken op dat de ontwikkeling van het banksysteem van het land duidelijke principes moet hebben. Een van deze experts ziet een systeem van achterstelling tussen kredietinstellingen van verschillende niveaus. Voorgesteld wordt om Rosselkhozbank, evenals RBR en RRDB, op te nemen bij de banken die in de toppositie zouden moeten staan. Hun activiteiten kunnen verband houden met de financiële ondersteuning van het investeringsbeleid van het land, de ontwikkeling van de landbouwsector.

Op het "tweede niveau" - Sberbank, VTB, Roseximbank en VEB. Met name de functies van de SBExperts zijn van mening dat de Russische Federatie zich moet concentreren op de taken die verband houden met spaardeposito's en geen uitbreiding in de handelssegmenten moet toestaan. Volgens deskundigen zouden Russische staatsbanken van het "derde niveau" universeel moeten zijn: leningen verstrekken, deelnemen aan betalingen, enz. De toetreding van banken van deze categorie tot de eerste twee, volgens financiers, zou aanhoudend moeten zijn barrières.

Efficiëntie van openbare banken

De afgelopen jaren is er actief onderzoek gedaan naar de ontwikkeling van het Russische banksysteem. Als onderdeel van een daarvan werd de effectiviteit van banken, inclusief die van de staat, onthuld. In het onderzoek is ook gekeken naar organisaties met buitenlandse deelname. Kredietinstellingen werden, op basis van de resultaten van het werk van deskundigen, verdeeld in vijf groepen: staatsbanken, rekening houdend met de Veiligheidsraad van de Russische Federatie, staatsbanken die geen banden hebben met de Veiligheidsraad van de Russische Federatie Federatie, particuliere banken met een centraal kantoor in Moskou of St. Petersburg, particuliere banken in de regio's, evenals dochterondernemingen van buitenlandse financiële instellingen.

Het bleek dat de meest effectieve staatsbanken van Rusland zijn opgenomen in de groepen met de RF-veiligheidsraad. De lijst met vele criteria die in het onderzoek waren opgenomen, bevestigde dit. Hun naaste achtervolgers in termen van de kwaliteit van het werk waren particuliere banken uit Moskou. De efficiëntie van de RF SB bleek echter iets lager te zijn dan het gemiddelde voor de groep van de tien grootste banken naar activa (maar nog steeds hoger dan het gemiddelde voor de bovengenoemde vijf groepen instellingen).

Betrouwbaarheidstaatsbanken

Veel financiers (en gewone mensen) geloven dat Russische staatsbanken betrouwbaarder zijn dan particuliere. Dit is, zoals blijkt uit de praktijk van het werk van kredietinstellingen, in het algemeen waar. Experts zijn van mening dat hier een aantal vrij logische verklaringen voor zijn. Ten eerste beschikken staatsbanken, vanwege hun grotere historische ervaring, over uitgebreide instrumenten voor regionale expansie en het winnen van het vertrouwen van klanten. Ten tweede zijn financiers van mening dat de staat vaak projecten sponsort zonder al te diep in te gaan op kosten-batenanalyses, wat volkomen ongebruikelijk is voor particuliere kredietinstellingen. Ten derde staan staatsbanken zichzelf toe mensen in dienst te nemen tegen een lager salarisniveau, wat over het algemeen de operationele efficiëntie van organisaties en het concurrentievermogen verhoogt in vergelijking met particuliere banken.

Vooruitzichten voor staatsbanken

Onder sommige financiële marktexperts is de stelling populair dat het aandeel van de staatsdeelneming in banken geleidelijk zal afnemen. In plaats van de activa van instellingen te bezitten, zullen de autoriteiten echter proberen de juiste mensen in overheidsinstanties te introduceren. Er is ook een tegenovergestelde mening, volgens welke de vermindering van het aandeel van de staat in het bankwezen niet de meest uitgesproken vooruitzichten heeft: het gaat om de details van het regelgevend kader. Volgens het tweede gezichtspunt zullen de transformaties, als ze worden doorgevoerd, in feite slechts een formele overdracht van aandelen (of een uitwisseling van functies) tussen verschillende staatsstructuren weerspiegelen. Onder andere nuances die de vooruitzichten voor kredietinstellingen met staatsdeelname bepalen, is het aandeel van de Centrale Bank in het managementcommerciële banken.

Er is een mening over de noodzaak om de Centrale Bank terug te trekken uit het kapitaal van particuliere financiële organisaties, aangezien de positie van de Centrale Bank als eigenaar in tegenspraak is met de haar toegewezen taak om toezicht te houden op en te werken in het belang van de economie van het hele land. Het jaar waarin, met een zekere waarschijnlijkheid, de Russische staatsbanken worden hervormd, is 2014; de lijst met mogelijke transformaties zal hoogstwaarschijnlijk worden gepubliceerd op de pagina's van de bulletins van de Centrale Bank of in gespecialiseerde media.