Investeringsactiviteit: formulieren, typen, analyse

2024 Auteur: Howard Calhoun | [email protected]. Laatst gewijzigd: 2023-12-17 10:36

Beleggen is van groot belang, omdat het volgens een groot aantal mensen een zekere manier is om miljonair te worden. Welke wettelijke, theoretische en praktische aspecten zijn hier aanwezig?

Omgaan met terminologie

Laten we eerst eens kijken wat het woord 'investering' betekent. Uit het Latijn verta alt het zich als 'investering'. Hieruit volgt dus dat de investeringsactiviteit erin bestaat bepaalde fondsen te gebruiken voor het vormen van verschillende soorten onroerend goed om in de toekomst bepaalde inkomsten of andere resultaten te behalen. Ze moeten echter wel hoger zijn dan de initiële investering. Zeer nuttig voor het bestuderen van de wet "Op investeringsactiviteit". Het lezen en demonteren ervan wordt aanbevolen aan iedereen die er serieus over nadenkt. Kortom, het gaat in op de bijzonderheden van beleggen om winst te maken of een ander prettig effect te bereiken. Opgemerkt moet worden dat de kwestie niet beperkt is tot de hierboven genoemde. Maar het is de basis voor dit soort activiteiten. BIJhet algemene rechtsgebied wordt toegewezen aan particuliere en openbare investeringsactiviteiten. Hoewel dit natuurlijk niet alle bestaande onderscheiden typen zijn.

Over het punt

Particulieren en rechtspersonen die voor eigen rekening en vanuit zichzelf investeren, worden investeerders genoemd. Waar is het voor? Het is een feit dat iedereen geïnteresseerd is in het verhogen van de efficiëntie, hoge ontwikkelingstempo's en het vergroten van het concurrentievermogen. En dit hangt grotendeels af van de lopende investeringsactiviteit en het bereik van de implementatie ervan. En geloof me, je moet de omvang ervan niet onderschatten. Een particuliere onderneming kan dus hulpgereedschappen of vaste activa aanschaffen. Terwijl aan de staat ambitieuzere taken zijn toevertrouwd. Bijvoorbeeld het aanleggen en onderhouden van wegen. Meestal worden investeringen begrepen als investeringen van kapitaal met het doel om het volume vervolgens te vergroten. Hoewel er ook een interpretatie is van de richting van fondsen voor de reproductie van vaste activa, zoals: gebouwen, voertuigen, uitrusting en dergelijke. Ook kan investeringsactiviteit betrekking hebben op werken met vlottende activa, financiële instrumenten, octrooien, licenties en andere ontwikkelingen. Tegelijkertijd is er een breed scala aan mogelijke investeringen. Aangezien de objecten van beleggingsactiviteit zeer divers zijn, is er een groot aantal verschillende classificaties. Laten we er een paar bekijken.

Echte en financiële investeringen

Dit is de meest populaire classificatiegroep. Echte (ook wel kapitaalvormende) investeringen -het is een investering in de productiemiddelen. In de regel worden ze naar een specifiek langetermijnproject gestuurd en zijn ze rechtstreeks gerelateerd aan het verkrijgen van reële activa. Hiervoor wordt eigen of vreemd vermogen gebruikt. Meestal is er in het laatste geval een banklening. In dit geval wordt de financiële instelling de belegger, omdat zij in werkelijkheid de investering doet. In de praktijk kunnen ze worden gegroepeerd volgens de volgende indicatoren:

1. Het niveau van centralisatie van financieringsbronnen. Er zijn hier twee opties. Mag niet/gecentraliseerd zijn. In het eerste geval wordt het geld van de onderneming of de financiële middelen van andere particuliere organisaties of personen aangetrokken. Gecentraliseerde financiering gaat ten koste van het budget.
2. Technologische opbouw (samenstelling van kosten en werk). Bouw, installatie, aankoop van apparatuur, gereedschap, inventaris en andere fondsen gericht op kapitaalbehoeften.
3. De aard van de reproductie van vaste activa. Nieuwbouw, technische herinrichting, verbouwing, uitbreiding.
4. De manier waarop het werk wordt gedaan. Economische of contractuele manier.
5. Bestemming. Dit is niet/industrieel.

En laten we het nu hebben over financiële, of, zoals ze ook wel worden genoemd, portfolio-investeringen. Dit verwijst naar de richting van het kapitaal in effecten en andere soortgelijke activa. In dit geval is het doel het vormen en beheren van een optimale beleggingsportefeuille. Bovendien gebeurt dit in de regel door effecten op de beurs te kopen en vervolgens te verkopen.markt. Een portefeuille brengt een bepaald aantal verschillende investeringswaarden samen.

Hoe zijn ze?

Vormen van investeringsactiviteit kunnen vanuit een iets ander gezichtspunt worden bekeken. De indeling in echt en financieel is het populairst, maar daarnaast moet ook worden vermeld over:

1. Niet/directe investering. In het eerste geval voorziet de investeringsactiviteit van een organisatie of een particulier in de aanwezigheid van tussenpersonen. Deze optie kan worden aangepakt door degenen die niet over voldoende kwalificaties beschikken om een object effectief te selecteren en te beheren. Ze vragen specialisten om voor de fondsen te zorgen, die het geld plaatsen (beheren) en de ontvangen inkomsten verdelen onder hun klanten. Directe investeringen voorzien in de verplichte aanwezigheid van een investeerder in alle stadia en processen. Maar meestal handelen alleen goed opgeleide mensen die kennis hebben van het object en alle noodzakelijke interactiemechanismen kennen.
2. Belegging op korte/lange termijn. In het eerste geval - niet meer dan een jaar. In de tweede - meer dan 12 maanden. In de regel wordt de volgende detaillering verstrekt - tot 2, 2-3, 3-5, meer dan 5 jaar.
3. Eigenschap formaat. Wijs privé, buitenlands, staats- en gezamenlijk toe.
4. Regionale functie. Binnenlands en buitenlands. In het eerste geval wordt geld geïnvesteerd in faciliteiten in het land, in het tweede geval in het buitenland.

Dit soort investeringsactiviteiten bestaat.

Factoren die het volume beïnvloeden

Er zijn vier hoofdcomponenten waarvan deze indicator afhankelijk is. Naast hen zijn er nog een aantal andere factoren, maar die zullen we niet noemen vanwege het feit dat de omvang van het artikel beperkt is en ze meer geschikt zijn voor een volwaardig boek:

1. Afhankelijkheid van de inkomensverdeling voor sparen en consumeren. Als het gemiddelde inkomen per hoofd van de bevolking laag is, wordt het grootste deel ervan besteed aan consumptie. Hoe meer geld mensen of structuren verdienen, hoe hoger het bedrag aan besparingen, die fungeren als een bron van investeringsmiddelen. Dit is een klassiek standpunt van de economische theorie. Hoe hoger het aandeel spaargeld, hoe groter het investeringsbedrag.
2. Het verwachte percentage van de nettowinst. Dit is te wijten aan het feit dat de ontvangen inkomsten de belangrijkste stimulans zijn om te investeren. Hoe hoger het is, hoe meer geld er zal worden geïnvesteerd.
3. Leningsrente. Hoewel het geen doorslaggevende factor is, kan het een aanzienlijke impact hebben in gevallen waarin vreemd vermogen wordt gebruikt voor investeringen. Wat in onze wereld heel gewoon is. Dus als de nettowinst hoger is dan de leningrente, dan heeft dit een positief effect op het investeringsvolume.
4. Het geschatte inflatiepercentage. Hoe groter het is, hoe sterker de winst zal afschrijven, en als natuurlijk resultaat - een kleiner investeringsobject. Deze factor is vooral belangrijk voor langetermijninvesteringen.

Wanneer voorbereidend werk en analyse van investeringsactiviteiten worden uitgevoerd, zijn deze indicatorende meeste aandacht krijgt. Toegegeven, ze kunnen verschillende betekenissen hebben. Het eerste punt is dus het belangrijkste voor de staat. Terwijl voor een particuliere belegger met eigen vermogen - de tweede en vierde.

Over economische efficiëntie

Voordat een beslissing wordt genomen, wordt de bestaande situatie geanalyseerd. In de regel is de parameter economische efficiëntie bepalend. Dit is een relatieve waarde, die wordt berekend als de verhouding tussen het resultaat en de kosten. Een stijging van de winst, een verlaging van de kosten, een verhoging van de kwaliteit, een verhoging van de arbeidsproductiviteit of productievolumes en soortgelijke kenmerken kunnen als leidraad dienen. Daarnaast speelt de terugverdientijd een belangrijke rol. Dit is de naam van het minimale tijdsinterval dat nodig is om investeringen terug te verdienen en winst te maken. Tegelijkertijd moet er rekening mee worden gehouden dat het effect van investeringen niet onmiddellijk zal zijn, maar pas na een bepaalde periode. De kloof tussen investering en inkomen wordt lag genoemd. Er wordt een investeringsproject gemaakt om te schetsen welke veranderingen moeten worden doorgevoerd. Dit is een systeem van afwikkeling, financiële en organisatorische en juridische documenten waarin een actieprogramma is opgenomen dat gericht is op een effectieve besteding van investeringen. De voorbereiding ervan is een lang en zeer kostbaar proces, dat uit een aantal acts en fasen bestaat. In de wereldpraktijk worden meestal drie fasen onderscheiden:

1. Pre-investeringsfase. Het omvat het zoeken naar investeringsconcepten, beter bekend als bedrijfsideeën. Daarna komtvoorlopige voorbereiding van het project. Vervolgens wordt de financiële en economische haalbaarheid beoordeeld, waarna deze definitief wordt. En als conclusie - de laatste overweging en beslissing.
2. Investeringsfase. Het betekent een breed scala aan ontwerp- en advieswerk.
3. Operationele fase. Het is het proces van plannen, organiseren en vervolgens controleren van de verplaatsing en distributie van middelen.

En laten we nog iets zeggen over regelgeving

Waar geld is, zijn oplichters. Om de negatieve gevolgen van hun activiteiten te minimaliseren, houdt de staat zich bezig met de regulering van investeringsactiviteiten. Daarnaast is het proces onderhevig aan bepaalde interne regels van de organisatie of het individu. Individuen en organisaties bepalen zelfstandig de werkwijze. Daarom kunnen er slechts enkele algemene woorden over hen worden gezegd. Dus de werkelijke aanwezigheid van bestaande activa, ontwikkelingen, de afwezigheid van claims van andere onderwerpen van rechtsbetrekkingen wordt gecontroleerd. Interessanter is de regulering van investeringsactiviteiten door de staat. Er wordt veel aandacht besteed aan dit gebied.

De effectenbeurs en de ondernemingen die daarop handelen, zullen worden beschouwd als onderwerpen van investeringsactiviteiten. Regelgeving begint hier vanaf het begin. Zo kan de beurs bepaalde vereisten stellen voor de kapitalisatie van de onderneming, de jaaromzet en andere kenmerken die belangrijk zijn voor investeerders. Daarnaast wordt er ook aandacht besteed aan een aantal andere punten -het moet bijvoorbeeld worden gecontroleerd door een onafhankelijke verificatie-instantie. Dit zijn niet alleen de grillen van de uitwisselingen - een aantal vereisten daarvoor worden door de staat naar voren gebracht. Evenals aan bedrijven die zich bezighouden met de aan-/verkoop van effecten. Hoewel het tegelijkertijd gebruikelijk is dat organisaties zelf een aantal vereisten invoeren om de lat voor elitarisme hoog te houden of onbetrouwbare klanten (of dubieuze klanten die waarschijnlijk banden hebben met de criminele wereld) uit te roeien. Dit alles wordt gedaan om ervoor te zorgen dat de ontwikkeling van investeringsactiviteiten met vertrouwen en zonder schokken verloopt.

Over boekwaarde en risico's

Tijdens de analyse wordt deze indicator gedefinieerd als het verschil tussen de initiële kosten en de opgebouwde afschrijvingen. Om een positieve beslissing te nemen, is het aan te bevelen dat er een positief saldo van geldaccumulatie is. Dan rijst de vraag naar de winstgevendheid van het investeren in een bepaald project. Tegelijkertijd is er een zekere mate van onzekerheid, die samenhangt met de situatie op de markt, verwachtingen, het gedrag van andere structuren en de beslissingen die ze nemen. Dat wil zeggen, het is noodzakelijk om te begrijpen dat elke actie een bepaald risico met zich meebrengt. Wat is de meest voorkomende? Beleggers worden lastiggevallen:

1. Risico van instabiliteit in de economische situatie en wetgeving.
2. Politieke onzekerheid en negatieve sociale veranderingen in een regio of land.
3. Extern economisch risico. Dit is de kans op grenssluitingen of beperkingen op de levering van goederen.
4. Wijzigingen in wisselkoersen en/of marktomstandigheden.
5. Onzekerheid over natuurlijke en klimatologische omstandigheden.
6. Onnauwkeurige of onvolledige informatie.
7. Onzekerheid over de interesses, het gedrag en de doelen van de deelnemers.
8. Productie- en technologische risico's (ongevallen, defecten aan apparatuur).

Om rekening te houden met deze onzekerheden, geldt:

1. Duurzaamheidsprojectmethode.
2. Geformatteerde beschrijving van onzekerheid.
3. Aanpassing van economische parameters, evenals projectindicatoren.

Risicominimalisatie

Effectieve investeringsactiviteiten van een onderneming kunnen niet worden uitgevoerd in omstandigheden met veel potentieel negatieve factoren. Om hun impact te minimaliseren, worden een aantal tools gebruikt:

1. Risicoverdeling. Hiervoor wordt een projectplan opgesteld, evenals contractdocumenten. Tegelijkertijd moet eraan worden herinnerd dat hoe meer de investeringsactiviteit van de onderneming aan investeerders wordt toevertrouwd, hoe groter de risico's en hoe moeilijker het zal zijn om degenen te vinden die hun geld zullen investeren.
2. Verzekering. In wezen is dit de overdracht van bepaalde risico's aan een andere onderneming. Deze optie omvat meestal een eigendoms- en ongevallenverzekering.
3. Reservering van fondsen. Dit is een manier om met risico om te gaan, waarbij een zeker evenwicht moet worden gevonden tussen potentiële problemen die de kosten van het project beïnvloeden, en het bedrag aan uitgaven dat nodig is om de mislukking van het project te boven te komen. Opgemerkt moet worden dat een deel van de fondsen in handen moet zijn van:projectmanager om de situatie snel te kunnen corrigeren.
4. Methode van privérisico's. Het wordt gebruikt in gevallen waarin er een risico op problemen is in bepaalde stadia van het werk, hoewel het hele project als geheel niet wordt beïnvloed.

Als u correct werkt, zal de investeringsactiviteit van de onderneming zeer succesvol zijn en met minimale verliezen.

Financiële risico's

Misschien moeten ze, evenals minimaliseringsbenaderingen, afzonderlijk worden vermeld. Meeste aandacht nodig:

1. Risico van niet-levensvatbaarheid. In dit geval wordt de investeerder geadviseerd ervoor te zorgen dat de verwachte inkomsten van het project de kosten kunnen dekken, het rendement op de investering en de betaling van schulden zullen worden gegarandeerd.
2. Fiscaal risico. Het omvat het niet kunnen gebruiken van de voordelen die door de wet worden geboden om bepaalde redenen. Dit kan een beslissing van de belastingdienst zijn of een wijziging in juridische documenten. Om zichzelf tegen dergelijke problemen te beschermen, nemen investeerders bepaalde garanties op in contracten.
3. Risico van niet-betaling van schulden. Het treedt op bij tijdelijke inkomensdaling (bijvoorbeeld door een kortetermijndaling in prijs of vraag). Om dergelijke gevolgen te voorkomen, is het de bedoeling om een reservefonds te vormen, een percentage van de uitvoering en aanvullende financiering van het project af te trekken.
4. Risico van constructie in uitvoering. In dit geval zijn er extra kosten die verband houden met de voltooiingprojectbasis als gevolg van valutaschommelingen, inflatie, overheidsvoorschriften, milieukwesties. Daarom is het noodzakelijk om ervoor te zorgen dat er een mogelijkheid is om datgene waarmee begonnen is, tijdig af te ronden.

Nadat alle risico's zijn geïdentificeerd, kunnen we zeggen dat er een volwaardige analyse is uitgevoerd.